Chez Eldorado, nous avons pour ambition d’analyser plus en détails les tendances derrière les levées de fonds et de livrer une analyse plus poussée que leur simple recensement. Voici donc notre nouvelle analyse mensuelle des perspectives et enjeux liés au financement des startups françaises en 2022.
Petit rappel important : il est évident qu’une levée de fonds n’est pas un gage de succès pour un projet. C’est le commencement d’une nouvelle histoire pour la startup, qui avec la confiance de nouveaux investisseurs, va pouvoir accélérer significativement le développement de son produit ou de son projet, et l’acquisition d’utilisateurs ou de clients. Nous rappelons aussi qu’une fois que les VC intègrent le capital, la startup n’a que pour seul objectif à terme : être rachetée à un prix élevé, ou entrer en Bourse.
LES CHIFFRES DU MOIS DE DÉCEMBRE ❄
Le mois de décembre est le plus timide depuis la rentrée scolaire. Il confirme la tendance à la baisse, tant en termes de montant que du nombre d’opérations. La barre du milliard d'euros symbolique n'a pas été atteinte.
Notons cependant qu’un tour de table a dépassé les 100 M€ (Série F de Dataiku) et qu’une nouvelle licorne (Younited Credit) a vu le jour !
💰 Ce mois-ci, 76 startups françaises ont levé des fonds pour un montant total de 640 M€ 💰
Voici un aperçu de l’activité du mois de décembre semaine par semaine. La première fut assez faible, mais les deux suivantes ont été relativement correctes avec plus de 200 M€ levés chacune ! L’activité a fortement chuté à la fin du mois, ce qui peut s’expliquer par une baisse générale de l'activité liée aux fêtes de fin d’année.
PLUS D’INSIGHTS 🚀
Bien des choses se sont passées dans le monde des startups et du Venture Capital en 2022 ! Les statistiques montrent la grande singularité des performances de la France dans un contexte macroéconomique perturbé : 15,5 milliards d’euros levés, 9 nouvelles licornes, une deuxième position européenne derrière le Royaume-Uni en passant devant l’Allemagne, ainsi que 26 nouveaux fonds d’investissement levés en France. Découvrez toutes ses statistiques dans l'article récapitulatif annuel. Le lien vers l’article 👉 Bilan 2022 du financement de l'écosystème entrepreneurial français
FOCUS SUR LE SECTEUR DE LA BIG DATA 📊
La Big Data est un secteur phare depuis deux décennies. En effet, avec le développement des nouvelles technologies, d’internet et des réseaux sociaux, le nombre de données en circulation a très fortement augmenté : textes, photos, vidéos, etc. Ce gigantesque volume de données, combiné aux capacités sans cesse accrues de stockage et à des outils d’analyse en temps réel de plus en plus sophistiqués, offrent aujourd’hui des possibilités inégalées d’exploitation d'informations.
C'est ce que nous pouvons constater ce mois-ci puisque ce secteur a été très actif, avec 5 levées pour un montant total de 210 M€. Ce montant a notamment été influencé par la Série F de 188 M€ de Daitaku. La startup a développé Data Science Studio, une plateforme dont l’objectif est de rendre plus productif et efficace le développement d’une application prédictive. Même si sa valorisation a baissé à l'occasion de cette levée, la somme collectée est importante dans un contexte où il est plus compliqué pour les startups de lever des fonds.
Opensee, qui améliore la prise de décision pour les acteurs des métiers du risque, et Vianova, traitant des problèmes de mobilité, ont conclu leurs Série A pour des montants respectivement de 11 et 6 M€.
Autre insight, toutes les startups de ce secteur qui ont levé en décembre ont comme stratégie première le BtoB. Cela est intéressant, mais paraît au final plutôt normal, puisque les entreprises sont plus demandeuses d'outils d'analyse et d'exploitation de données.
QUI SONT LES INVESTISSEURS LES PLUS ACTIFS EN FRANCE ? 🇫🇷
XAnge est le fonds le plus actif en France en décembre, avec 4 participations dans des levées globalisant 93 M€ ! La Banque des Territoires arrive en seconde position avec également 4 participations pour un montant global de 84 M€. Mirova et UI Investissement arrivent ensuite avec chacun 3 participations dans des levées françaises. Notons que ce mois-ci, Eurazeo n’a investi que dans une startup française.
Petite précision : nous avons fait le choix de ne pas inclure la BPI dans ce classement, car les différentes sources ne précisent pas la manière dont participe la banque publique dans chaque opération (investissement ou prêt).
ÎLE-DE-FRANCE VS AUTRES RÉGIONS 🇫🇷
Décembre a rencontré des très fortes disparités quant au montant levé et au nombre d'opérations. L'Île-de-France est la seule qui a comptabilisé plus de 100 M€ et 10 opérations ce mois-ci. En effet, 35 tours de table ont lieu dans la région francilienne pour un montant total de 486 M€. Cela représente 46 % des opérations et 76 % du montant global levé.
Quasiment toutes les régions ont comptabilisé au moins un deal. La Bretagne a connu un joli mois avec 6 deals et 33,5 M€ au total. C'est une belle statistique au vu des mois précédents.
La région Auvergne-Rhône-Alpes a comptabilisé presque 10 deals, mais pour seulement 21 M€. Elle avait pourtant compté 163 M€ en octobre puis 293 M€ en novembre.
DES CAPITAUX ÉTRANGERS 🌎
Très peu de capitaux étrangers ont investi en France en décembre. Un peu plus de 5 investisseurs étrangers ont participé aux tours de table français.
Nos voisins anglais restent les plus actifs en décembre avec 2 deals pour un montant total de 71,2 M€. Les États-Unis ont également participé à 2 opérations, mais pour un montant total levé de 2,5 M€, bien plus faible.
Highland Europe est un des investisseurs britanniques ayant investi dans des startups françaises en décembre. C'est un fonds londonien de Growth Equity, qui a notamment mené la Série B de 60 M€ de Le Collectionist. La thèse d'investissement se concentre sur des startups européennes (ou étant déjà présent sur le marché européen) avec un ARR supérieur à 5 M€.
LES FONDATRICES DU MOIS 🙋♀️
20 % des deals de décembre concernent des startups fondées ou co-fondées par des femmes, pour un montant global de 46 M€. Ce dernier a été divisé par trois en un mois ! Le taux de deal concernant des femmes est cependant constant, ce qui est une nouvelle rassurante.
Si vous souhaitez en découvrir davantage sur notre écosystème féminin, Eldorado a réalisé un panorama des concours et appels à projet pour les femmes entrepreneuses.
👉 Entrepreneuriat féminin : Panorama des concours et appels à projet
Voici une mise en lumière du top 5 des levées dont la startup est fondée ou co-fondée par une femme :
🤰 Sonio - Cécile Brosset Dubois - 7,5 M€ - Sonio est une intelligence artificielle pour l'échographie fœtale, qui aide les praticiens à analyser et à diagnostiquer les malformations congénitales.
Investisseur : EIC Fund
💸 QuantCube - Ghizlaine Amrani - 5 M€ - QuantCube Technology est une Fintech spécialisée dans l'analyse Big Data en temps réel pour la finance et l'économie.
Investisseurs : Strategic Development Fund, Five Capital, Moody's
📦 Pickme - Jessie Toulcanon- 3,5 M€ - PickMe a créé un réseau de voisins-relais, pour récupérer les colis des personnes absentes.
Investisseurs : OneRagtime, Founders Future, FrenchFounders, Kima Ventures, business angels
🌳 Keenat - Sandrine Poilpré - 3,5 M€ - KeeNat est une entreprise sociale spécialisée dans les services à l’environnement, la gestion des déchets, le consulting et l’accompagnement stratégique de projets de l'ESS et de l’économie circulaire.
Investisseurs : Asterion Ventures, Impact Business Angels, Aquiti Gestion, Région Nouvelle-Aquitaine, Newfund, Bpifrance, France Active, Mirova
👗 Re-See - Sofia Bernardin et Sabrina Marshall - 3 M€ - Re-SEE est une plateforme de commerce électronique qui vend des produits de mode et d'habillement pour les femmes.
Investisseurs : Darren Star, Shari Glazer, Michael Dayan
Dataiku - 188 M€
#IA #Data
Dataiku a développé Data Science Studio, une plateforme dont l’objectif est de rendre plus productif et efficace le développement d’une application prédictive.
Investisseur : Wellington Management
Logivolt - 70 M€
#DéveloppementDurable #Énergie #FinTech
La solution de financement des infrastructures collectives pour la recharge de véhicules électriques.
Investisseur : Banque des Territoires
Younited Credit - 60 M€
#FinTech #Assurance
Younited est le premier fournisseur de crédit instantané pour l'e-économie en Europe.
Avec cette levée, Younited est valorisée 1,1 milliard d'euros et devient par conséquent la 28e licorne française.
Investisseurs : Eurazeo, Crédit Mutuel Arkéa, Bpifrance, Goldman Sachs
Pour aller plus loin 🤓
👉 Quelles assurances après une levée de fonds ?
👉 Levée de fonds : guide pour préparer sa levée de fonds early-stage en France en 2023
👉 Bilan 2022 du financement de l'écosystème entrepreneurial français